阳春三月，万物苏醒，柳树换上了绿新衣，桃花也绽开了自己粉红的笑脸。小燕子也从南方飞回来了。有一天，燕妈妈出去捕食，留下燕宝宝们在巢里守候，由于巢小，燕又多，一只小燕被挤出巢，掉在地上，小红出门去玩，看到了这一幕。
这时，邻居家的小猫在外找吃的，正巧碰上了跌落在地的小燕，它眼睛瞪得像铜玲，馋得直流口水：“真是天赐我美食也！”小猫先在小燕子周围转了几转，然后往后退，准备一跃而上，吃掉小燕子。
小红看了，心急如焚，想了想：我一定要保护小燕子，于是，她冲进家，拿了两条鱼匆匆忙忙赶来，见小猫还在捉迷藏，心中乐了，小红拍拍手，小猫抬起头，小红连忙拿出一条鱼，对小猫说：“来吃鱼吧！”小猫看看肥胖胖的鱼，有点心动了，但看到掉在地上的小燕子，就不动了。于是，小红把另一条鱼也拿了出来，哄小猫，小猫好像在盘算着：两条鱼换一只燕子，多合算，况且我吃了鱼还可以回头再吃小燕子吗？于是，小猫毫不犹豫地扑过来，夺下小红手上的鱼津津有味地吃起来，小红连忙过去抱起小燕子，把它小心翼翼地放进了泥窝里。不久，燕窝 传出“叽、叽、叽”的叫声。